이런저런 재테크 이야기

직선형 재테크와 나선형 재테크라는 말이 생소하게 들릴 수 있다. 그도 그럴 것이 직선형과 나선형은 직장인의 경력관리 관련 용어이기 때문이다. 간략히 소개하자면, 한 우물만 파는 직선형 경력관리는 한 분야에서 대가로 인정받을 수 있도록 경력을 관리하는 것이고, 나선형 경력관리는 여러 분야를 섭렵해가며 지식과 경험의 시너지 효과를 낼 수 있도록 하는 것이다. 이를 재테크에 응용해보자. 직선형 재테크 - 한 분야에 올인하는 재테크 방식 직선형 재테크는 본인이 선택한 한 가지 분야에만 집중하는 방식이다. 투자분야를 크게 보면 주식, 펀드, 부동산으로 나뉘는데 세분화하면 주식은 국내주식, 해외주식 또는 가치주, 성장주로 나뉜다. 펀드도 주식형, 채권형으로 나뉘고 부동산 역시 자세히 보면 아파트, 빌라(다세대주택)..

어느 날 조물주께서 세상에 내려와 인간세상을 살펴보셨다. 교회 앞을 청소하는 두 명의 청소부에게 '무엇을 하고 계십니까?'라고 물었더니 첫 번째 청소부는 짜증을 내며 '보면 모르겠소. 죽지 못해 일하고 있는 것 안보입니까?'라고 대답했고, 두 번째 청소부는 '신이 만들어주신 세상을 깨끗하게 만들고 있습니다'라고 대답했다. 이야기는 여기서 끝. 누가 복을 받고 그런 내용은 모른다. 이 내용을 월급으로 바꾸어보자. '월급? 그거 얼마나 된다고. 이것저것 카드빚 갚으면 먹고 죽을 것도 없어'라고 말하는 사람이 있을 것이고, '넉넉하지는 않지만 꾸준히 모으고 있습니다'라고 말하는 사람이 있을 것이다. 하지만 확실한 것은 월급은 누구에게나 소중하다는 것이다. 재테크하기 더 좋은 월급쟁이 '돈을 제대로 벌려면 창업..

직장인들에게 내 집 마련이란 일생일대의 중요한 목표다. 내 집 마련이 단순히 주거를 해결하는 문제 이상의 의미를 갖는다는 말이다. 따라서 얼마나 확고한 신념을 가지고 꾸준히 그 목표를 추진하는지가 가장 중요하다. 물론 돈이 가장 큰 문제인 건 맞다. 하지만 이것도 의지를 가진 사람에게는 큰 장애물이 되지 않는다. 필자는 의지를 가진 사람에게는 생각지도 못한 새로운 방법이 생긴다는 사실을 여러 번 목격했다. 장애물이란 뚜렷한 목표를 가진 사람에게는 의지를 더욱 강하게 하는 통과의례에 지나지 않지만, 목표와 의지가 없다면 낮은 장애물도 매우 높은 진입장벽으로 여겨질 것이다. 세상에 어떤 성취를 이루는데 아무런 장애물이 나타나지 않는 경우가 있겠는가? "만일 당신 앞에 아무런 장애물이 없다면 그 길은 당신이 ..

통화량의 폭발적인 증가와 초저성장 시대에 나타난 엄청난 인플레이션이 천정부지로 비싸진 아파트 가격의 원인이라는 사실을 확인했다. 하지만 웬만큼 돈 있는 사람이 아니라면 지금처럼 미친 가격에 집을 사는 일은 불가능하다고 생각할 것이다. 따라서 이럴 때 집을 사는 사람 중 대부분은 돈으로 집을 사는 대신 집으로 집을 사야만 한다. 집으로 집을 산다는 것은 보유주택을 팔고 갈아타기를 시도하거나 '영끌'처럼 많은 대출을 받아 매우 장기적인 투자를 한다는 개념이다. 따라서 대부분의 무주택자는 단시간에 집을 사기가 불가능하다. 그런데 무주택자여도 현재의 가격에서 많이 할인받아 주택을 살 방법이 있다면 어떨까? 마치 백화점 바겐세일처럼 주택을 실제 가격보다 낮은 가격에 구입하는 방법이 3가지 정도 있다. 청약, 경매..

"가격이 수요와 공급에 따라 움직이지 않는다." 아니, 이게 무슨 말인가? 공급이 늘면 가격은 하락하고 반대로 공급이 부족하면 가격은 상승하는게 상식 아닌가? 하지만 주택시장에서는 이런 상식이 제대로 작동하지 않는 경우가 많다. 주택시장이 지닌 독특한 특징 때문이다. 1. 첫 번째 특징 : 주택의 가격 하방 경직성 주택에는 가격 하방 경직성(수요공급의 법칙에 따라 내려가야 할 가격이 어떠한 원인으로 인해 내려가지 않는 현상)이 있다. 만일 아파트가 단순한 투자대상이라면 시장에서 아파트 가격에 영향을 줄만한 악재가 등장했을 때 손해를 무릅쓰고 아파트를 팔려는 사람이 늘어나서 가격이 하락할 것이다. 하지만 아파트는 투자대상이기 이전에(1주택자의 경우에는) 현재 자신이 거주하는 주거공간 그 자체다. 살고 있는..

우리가 2022년 현재의 아파트 가격을 이해하지 못한다면 어떤 행동도 하지 못할 것이다. 아파트 가격이 왜 이렇게 치솟았는지, 또 시장은 왜 이런 결과를 만들어낼 수밖에 없었는지도 모르면서 내집 마련을 충실히 준비하기란 어려운 일이다. 실제로 많은 사람이 지금의 집값을 도저히 해석할 수 없다고 말한다. 현재의 집값은 무주택자들에게 분노와 좌절, 그리고 상대적 박탈감을 안겨주었다. 하지만 분노는 사람을 감정적으로 만든다. 분노가 앞서면 합리적인 행동을 하지 못하는 경우가 많다. 따라서 무엇보다 먼저 시장에서 왜 이런 현상이 발생했는지 정확히 이해해야 한다. 그래야 앞으로 어떤 행동을 취해야 할지 정확히 판단할 수 있기 때문이다. 부동산 관련 유튜브를 살펴보면 유독 아파트값 폭락을 점치는 영상이 조회수가 높..

"이 세상에 공짜는 없다" 또는 "돈은 거짓말을 하지 않는다"라는 말을 많이 들어봤을 것이다. 이 말은 무엇이든 반드시 대가를 치러야 얻을 수 있다는 기본적인 경제원리를 설명하는 것이기도 하고, 시장경제에서 가격의 효율성을 설명하는 것이기도 하다. 무언가를 얻으려면 무언가는 포기해야 한다. 옷가게를 찾은 손님이 점원에게 유명 브랜드 제품이면서 디자인도 좋고 튼튼한데 가격은 저렴한 것을 추천해달라고 하면 점원은 어떻게 응대해야 할까? 아마 이런 말을 하지 않을까? "손님, 죄송하지만 저희 매장에 그런 물건은 없습니다." 그렇다. 그 매장뿐 아니라 이 세상 어디에도 그런 상품은 존재하지 않을 것이다. 브랜드와 디자인, 내구성 중 어떤 것도 포기(희생)하지 않으면서 가격까지 저렴한 제품을 얻을 수는 없기 때문..

기대수익률은 사람마다 모두 다르다. 하지만 만일 이 세상 사람들의 기대수익률이 단 하나뿐이라면 자산가격은 어떻게 결정될까? 결국 1년 후 현금흐름을 시장의 평균 기대수익률로 할인한 값에 2년 후의 현금흐름의 할인한 값, 또 3년 후 현금흐름의 할인된 값이 기간에 따라 무한대로 더해져서 결정될 것이다. 이 수식은 곧 과거 수학시간에 배운 무한등비수열이 된다. 이 수식을 보면 자산가격은 현금흐름의 양을 기대수익률로 나눈 것이라는 걸 알 수 있다. 어떤 사람이 은행을 찾아 1년 이자율이 2.5%인 정기예금에 1억 원을 맡겼다고 생각해보자. 고객이 이 예금상품이란 자산에 기대하는 기대수익률은 2.5%다. 만일 이 고객의 기대수익률이 2.5%가 아닌 그보다 훨씬 높은 5%나 10%였다면 절대로 정기예금에 가입하지..

경제학적 관점에서 자산이란 용어는 다음 2가지 조건을 충족해야 한다. 1. 현금 흐름이 발생하는 가치있는 것 2. 시장에서 가격이 결정되고 거래가 가능한 것 자산이란 현금 흐름, 즉 일정한 소득 또는 수익이 계속 발생하는 동시에 시장에서 가격이 결정되고 거래가 가능한 것을 말한다. 그렇다면 자산에는 무엇이 있을까? 바로 예금, 주식, 채권, 주택, 상가, 토지, 임야 등이 있다. 누구나 이런 자산을 충분히 많이 가지고 있다면 노동소득 없이도 생활할 수 있다. 만일 당신이 그런 사람이라면 월요일 아침 회사에 출근하지 않아도 될 것이다. 그러나 자산이 충분하지 않다면 일터로 출근해야만 한다. 재산상의 가치가 있다고 하더라도 엄밀한 기준으로 보면 자산이 아닌 것도 있다. 자동차, 비상장 주식, 임야, 암호화폐..

재테크財tech란 말 그대로 '돈 버는 기술'을 뜻하는 말로 21세기 들어 가장 널리 사용되는 용어 중 하나다. 富를 만드는 원천인 토지, 자본, 노동 중 주로 토지나 자본을 늘리는 기술을 재테크라 부른다. 과거에 부를 저장하는 수단은 화폐와 실물 자산뿐이었는데 인터넷이란 혁명적 도구가 등장하면서 새로운 수단과 거래 방법이 나타났다. 또 소셜 네트워킹 서비스가 발달하면서 정보의 차단벽이 완전히 해제됨에 따라 매우 다양한 재테크 기술이 쏟아지고 있다. 하지만 재테크를 시작하기 전 최소한 몇 가지는 알고 있어야 한다. 그렇지 않으면 허상을 좇는 일이 될 것이기 때문이다. 1. 재테크는 상대가치다 2017년 서울 중위 가격 아파트는 6억 원 정도였으나 그로부터 5년이 지난 2021년 말에는 무려 12억 원으로..